Offensiv emission i Miris möjliggör fortsatt expansion

Styrelsen för Miris beslutade den 15 maj 2013 om nyemission om högst 60 464 813 aktier med företrädesrätt för befintliga aktieägare, villkorat av godkännande av påföljande årsstämma den 13 juni. Teckningskursen 0,20 SEK ligger under nuvarande kvotvärde (30 öre) och styrelsen har därför föreslagit årsstämman att sänka kvotvärdet. Detaljerna för emissionen återfinns i den kallelse till årsstämma, som publicerats idag (tidigare datum var den 29 maj, men årsstämman har alltså flyttats fram).

Miris är ett globalt företag inom analys av vätskor och fasta livsmedel omvandlade till vätskor. Bolaget har med sina egenutvecklade, patenterade och konkurrenskraftiga produkter på kort tid lyckats skapa en god marknadsbas för fortsatt expansion på befintliga och nya marknader. Bolaget fokuserar med sina konkurrenskraftiga produkter på analys av i första hand bröstmjölk samt även ko-/buffelmjölk så användarna av dessa produkter - neonatalavdelningar på sjukhus, mjölkbanker, mejerier, mjölkinsamlingscentraler etc. - skall kunna leverera mjölk av hög kvalitet till barn och vuxna. Bolaget utvecklar (bl.a. i samarbete), tillverkar (främst outsourcat) analysinstrument, kompletterande provberedningsprodukter samt förbrukningsprodukter. Miris starka position skapar goda förutsättningar för volymförsäljningar av bolagets produkter.

Miris har sålt till över 150 sjukhus världen över och har byggt en stark närvaro hos ett flertal referenssjukhus i Norden, övriga Europa och i Asien, vilka regelbundet använder instrumenten. Totalt har bolaget sålt ca 300 instrument inom främst analys av bröstmjölk och ko-/buffelmjölk till kunder i 54 länder.

Förutsättningarna för 2013 är goda. Miris goda positionering skapar sammantaget goda förutsättningar för volymförsäljningar av bolagets analysinstrument, provberedningsprodukter samt förbrukningsprodukter.

Miris har tillsammans med Danone Baby Nutrition (DBN) en ledande position inom Individuell Nutrition vad avser bolagets fokusområde, mätinstrument och kompletterande produkter inom analys av bröstmjölk. Det globala, tio-åriga samarbetsavtalet inom Individuell Nutrition med DBN ger avseende mätinstrument och kompletterande produkter inom analys av bröstmjölk tillgång till DBNs marknadskanaler globalt, en viktig bas för Miris. Miris har vidare byggt upp starka egna marknadsförings-/säljkanaler, främst via distributörer i syfte att skapa lokal närvaro och effektiv försäljning.

Miris egenutvecklade mätinstrument Collection Center Unit (CCU), som är anpassat till mjölkinsamlings- och mjölkkylcentraler i Indien, började levereras under 2012 till den indiska marknaden. I samband med mejerimässan i Mumbai i februari 2013 lanserades produkten på allvar på indiska marknaden. Det finns ca 100 000 mjölkinsamlings- och mjölkkylcentraler i Indien, en väsentlig potential. Produktionspartnern indiske Chitale Digitals har 1 000 mjölkinsamlingscentraler, vilka avses utrustas med CCUn. CCUn är en förenklad variant av Miris halvautomatiserade modell, anpassat till kunder med lägre betalförmåga och avses initialt säljas på den indiska marknaden och senare även på andra marknader.

Miris räknar med ett betydligt bättre 2013 än 2012 med en återgång till en tillväxttakt i linje med tidigare års tillväxttakt. Detta mot bakgrund av bl.a. säkrare indikationer från bolagets samarbetspartners än under tidigare år avseende tillväxtförutsättningarna på framförallt den europeiska och asiatiska marknaden inom fokusområdet analys av bröstmjölk - omfattande mätinstrument för analys av bröstmjölk och beredningsprodukten Sonicatorer - samt för CCUn till mjölkinsamlings- och mjölkkylcentraler på den indiska marknaden. Vi förväntar oss även en väsentlig tillväxt under 2013 för förbrukningsprodukter på basis av den allt större installerade numerären mätinstrument och beredningsprodukter.

Denna förväntade väsentliga tillväxt samt det faktum att bolaget tog ej obetydliga engångskostnader under 2012 bedömer bolaget kommer att leda till att ett positivt resultat efter avskrivningar uppnås under innevarande år. Dessa engångskostnader är relaterade till förhandlingar med DBN avseende det nu pågående samarbetet inom analys av bröstmjölk samt förberedelser inför detta samarbete.

Miris räknar även för 2014 med en betydande nettoomsättningstillväxt i linje med tidigare års tillväxttakt inom samma områden som för 2013. Bolaget förväntar sig fortsatt förbättrade rörelsemarginaler under 2014.

I detta sammanhang är det viktigt att peka på att Miris har produktionskapacitet att möta en större efterfrågan, vilket inte minst bevisades i december förra året då ett större antal leveranser skedde på kort tid.

Inför den kraftiga expansion Miris står inför inom framförallt fokusområdet - produkter för bröstmjölksanalys - planerar Miris genomföra en företrädesemission om högst ca 12,1 MSEK, inklusive en kvittningsemission om 3,9 MSEK. Det kontanta kapitaltillskottet om högst ca 8,2 MSEK före emissionskostnader syftar till att säkra rörelsekapitalförsörjningen i bolaget fram till positivt kassaflöde. Kvittningsemissionen, som omfattar lån från styrelsen, kommer efter genomförd nyemission att städa i balansräkningen med förbättrade nyckeltal som följd.

Emissionsvillkor
Varje aktieägare, som på avstämningsdagen för nyemissionen är registrerad som aktieägare i bolaget, har rätt teckna en ny aktie för varje befintlig aktie. I företrädesemissionen inbjuds även institutionella investerare samt privata investerare att teckna aktier. Teckningskursen per aktie uppgår till 0,20 SEK.

Företrädesemissionen innebär att bolagets aktiekapital kommer att öka med högst 6 046 481,30 SEK till högst 12 092 962,60 SEK (efter genomförd minskning av aktiekapitalet). Antalet aktier ökar med högst 60 464 813 aktier från 60 464 813 aktier till högst 120 929 626 aktier. Vid full teckning tillförs Miris 12 092 962,60 SEK före emissionskostnader.

Bolagets styrelse har vidare föreslagit att årsstämman genom en övertilldelningsoption ger styrelsen rätt att emittera ytterligare högst 10 000 000 aktier till samma teckningskurs (0,20 SEK) för det fall företrädesemissionen skulle övertecknas, vilket skulle inbringa högst ytterligare 2 MSEK före emissionskostnader till Bolaget.

Teckningsförbindelse- och garantiåtaganden
Miris har från ett antal investerare, omfattande såväl befintliga aktieägare som utomstående investerare, erhållit teckningsförbindelser och garantiåtaganden, motsvarande 100 procent av det totala emissionsbeloppet.

Preliminär tidplan för företrädesemissionen
· Aktien handlas exklusive rätt att delta i emissionen fr.o.m. den 30 maj 2013. · Avstämningsdag för deltagande i emissionen är den 3 juni 2013. · Informationsmemorandumet för emissionen offentliggörs den 4 juni 2013.
· Teckningstid i emissionen är 5 - 20 juni 2013.
· Årsstämma hålls den 13 juni 2013.
· Det kommer inte att förkomma någon organiserad handel i teckningsrätter eller betalda tecknade aktier (BTAn) förrän årsstämman fattat sitt beslut om företrädesemissionen den 13 juni 2013. Efter ett beslut om företrädesemissionen på årsstämman, d v s från och med den 14 juni kommer organiserad handel i teckningsrätter och BTAn att bedrivas. Handel i BTAn sker till dess att emissionen har registrerats hos Bolagsverket.

Att Miris startar teckningstiden före årsstämman har sin förklaring i att bolaget därigenom vinner tid. Styrelsen gör bedömningen att de för företrädesemissionen nödvändiga besluten på årsstämman kommer att fattas med god marginal.

För den som önskar sälja sina teckningsrätter finns möjligheten att - efter att själv ha hittat en köpare - t o m dagen för årsstämman via telefon (031 745 5000) hos Thenberg & Kinde Fondkommission genomföra försäljningen genom att reservera teckningsrätterna och betalningen för dessa till dess att årsstämman fattat sitt beslut.

I övrigt hänvisar Miris Holding AB till det kommande informationsmemorandumet rörande den förestående företrädesemissionen. Informationsmemorandumet kommer att finnas tillgängligt på Miris Holdings hemsida, Thenberg & Kinde Fondkommissions hemsida samt på AktieTorgets hemsida.

Finansiell och juridisk rådgivare
Thenberg & Kinde Fondkommision AB (08 5458 4500) är finansiell rådgivare till Miris Holding AB i samband med företrädesemissionen och Advokatfirman Lindahl juridisk rådgivare (018 16 18 50 ).

2013-05-16

För ytterligare information kontakta:
Tony Malmström
VD, Miris Holding AB
Telefon: 018-14 69 07
E-post: tony.malmstrom@miris.se

Följande dokument kan hämtas från beQuoted
Miris Pressrelease 2013-05-16.pdf

Om Miris
Miris tillhandahåller instrument och kompletterande produkter för mjölkanalys, så att bolagets kunder kan leverera högkvalitativ mjölk till barn och vuxna.

Mer information från beQuoted
Nyhetsrum Miris