Oasmia Pharmaceutical AB offentliggör fullt garanterad företrädesemission av aktier om cirka 176 miljoner SEK.

Oasmia Pharmaceutical AB
Börsmeddelande

Oasmia Pharmaceutical AB offentliggör fullt garanterad företrädesemission av
aktier om cirka 176 miljoner SEK.

Uppsala, 2014-11-11 08:25 CET (GLOBE NEWSWIRE) -- 
  -- Nyemission av aktier om cirka 176 miljoner SEK med företrädesrätt för
     aktieägarna i Oasmia Pharmaceutical AB (publ) (”Oasmia” eller ”Bolaget”)
     (”Företrädesemissionen”).
  -- Nio (9) aktier i Oasmia berättigar innehavararen till teckning av en (1) ny
     aktie. Företrädesemissionen omfattar därigenom emission av högst 9 785 814
     nya aktier.
  -- Teckningskursen är 18,0 SEK per ny aktie vilket motsvarar en rabatt om
     cirka 1,5 procent jämfört med den teoretiska aktiekursen efter avskiljande
     av teckningsrätter
[1]
     , baserat på Oasmia-aktiens stängningskurs den 10 november 2014.
  -- Företrädesemissionen är i sin helhet garanterad genom en kombination av
     tecknings- och garantiåtaganden. Vissa större aktieägare, däribland Alceco
     International S.A. och Nexttobe AB, har åtagit sig att teckna sina
     respektive pro rata delar i Företrädesemissionen. Därtill har vissa större
     aktieägare, däribland Alceco International S.A., åtagit sig att teckna och
     betala eventuell resterande del av Företrädesemissionen som inte tecknas
     genom teckning med eller utan företrädesrätt.
  -- Emissionslikviden skall användas till operationella kostnader och
     investeringar i samband med att registrera Paccal Vet® och Paclical,
     kostnader i samband med uppskalning av produktionsfaciliteter, kostnader
     för kliniska studier och kostnader för åtaganden till Bolagets
     kreditgivare.


Bakgrund och motiv

Oasmia utvecklar en ny generation läkemedel inom human och veterinär onkologi.
Produktutvecklingen syftar till att framställa nya formuleringar av
väletablerade cytostatika som i jämförelse med befintliga alternativ har
förbättrade egenskaper, lägre biverkningsprofil och bredare användningsområden.
Produktutvecklingen bygger på egen forskning inom nanoteknik och egna patent. 

Den produktkandidat som är närmast marknadslansering är Paclical, för
behandling av äggstockscancer. För Paclical har Oasmia nyligen genomfört en fas
III-studie och den fullständiga rapporten från studien med Paclical för
behandling av äggstockscancer visar att Paclical har en positiv
risk/nytta-profil. Dessa data kommer att utgöra grunden för en ansökan om
marknadsgodkännande till det europeiska läkemedelsverket EMA (European
Medicines Agency), vilken Bolaget avser skicka in under 2015. Under slutet av
2012 gjorde Bolaget en interimsanalys, vars resultat ligger till grund för en
ansökan om marknadsföringstillstånd i Ryssland. Ett godkännande i Ryssland
skulle kunna ge tillstånd att sälja produkten inom hela regionen OSS. 

Bolagets produkt Paccal Vet®-CA1, för behandling av juvertumörer och
skivepitelcancer hos hund, har fått villkorat marknadstillstånd i USA och
Bolaget planerar att inleda studier för att åter kunna lämna in en ansökan om
fullständigt godkännande till EMA avseende EU och till FDA avseende USA under
andra halvåret 2017. 

Under den kommande tolvmånadersperioden förväntar sig Oasmia att ha ett
kapitalbehov bestående av kostnader och investeringar som uppgår till drygt 230
miljoner SEK. Kostnaderna kan delas upp enligt följande. 

1.       Operationella kostnader och investeringar om drygt 115 miljoner SEK
bestående av kostnader i samband med att registrera Paccal Vet® och Paclical
samt kostnader i samband med uppskalning av produktionsfaciliteter. 

2.       Kostnader för kliniska studier om drygt 50 miljoner SEK.

3.       Kostnader för åtaganden till Bolagets kreditgivare om cirka 65
miljoner SEK. 

Oasmia har tillgång till rörelsekapital i form av likvida medel och avtalade
kreditfaciliteter om sammanlagt cirka 72 miljoner SEK. Det befintliga
rörelsekapitalet är således inte tillräckligt för att täcka behovet under den
kommande tolvmånadersperioden. 

Styrelsen i Oasmia har mot bakgrund av ovanstående beslutat att genomföra en
nyemission av aktier uppgående till cirka 176 miljoner SEK med företrädesrätt
för aktieägarna i Oasmia. Bolaget kommer efter genomförandet av
Företrädesemissionen tillföras cirka 165 miljoner SEK netto efter avdrag för
emissionsrelaterade kostnader. 

Det är styrelsens uppfattning att Bolagets nuvarande strategi och pågående
aktiviteter, i kombination med en kapitalanskaffning kommer att skapa
förutsättningar för den lönsamhetspotential som Bolaget besitter. Mot beaktande
av befintlig likviditetssituation och befintliga kreditfaciliteter, tillsammans
med likviden från Företrädesemissionen, anser styrelsen i Oasmia att Bolaget,
givet vissa förutsättningar[2], har tillgång till tillräcklig finansiering för
att genomföra den föreliggande planen under den kommande tolvmånadersperioden. 

Företrädesemissionen

Den 29 september 2014 beslutade årsstämman i Oasmia att ge styrelsen i Bolaget
ett bemyndigande att, vid ett eller flera tillfällen under tiden till nästa
årsstämma, emittera sammanlagt högst 20 000 000 aktier, med eller utan
företrädesrätt för aktieägarna, mot kontant betalning och/eller med bestämmelse
om apport eller kvittning. 

Mot bakgrund av planerade operationella kostnader och investeringar i samband
med att registrera Paccal Vet® och Paclical, kostnader i samband med
uppskalning av produktionsfaciliteter, kostnader för kliniska studier och
kostnader för åtaganden till Bolagets kreditgivare beslutade styrelsen den 10
november 2014 att utnyttja det av årsstämman givna bemyndigandet och genomföra
Företrädesemissionen. 

Aktieägarna i Oasmia kommer att ha företrädesrätt till teckning av nya aktier i
förhållande till det antal aktier de äger på avstämningsdagen. Om samtliga nya
aktier inte tecknats med stöd av teckningsrätter, ska styrelsen besluta om
tilldelning av aktier tecknade utan stöd av teckningsrätter. Tilldelning ska
därvid ske enligt styrelsens beslut och i enlighet med prioritetsordning som
framgår av styrelsens beslut den 10 november 2014 som kommer att framgå av
emissionsprospektet. 

Aktieägare som på avstämningsdagen är registrerade i Oasmias aktiebok kommer
att erhålla en (1) teckningsrätt för varje aktie. Nio (9) teckningsrätter
berättigar till teckning av en (1) ny aktie, vilket medför en nyemission av
högst 9 785 814 nya aktier motsvarande en ökning av aktiekapitalet om högst 978
581,4 SEK. Teckningskursen är 18,0 SEK per aktie vilket medför en total
emissionslikvid om cirka 176 miljoner SEK före avdrag för emissionsrelaterade
kostnader. 

Teckningskursen motsvarar en rabatt om cirka 1,5 procent jämfört med den
teoretiska aktiekursen efter avskiljande av teckningsrätter om 18,27 SEK,
baserat på Oasmias akties stängningskurs den 10 november 2014 om 18,30 SEK. 

Avstämningsdag för deltagande i Företrädesemissionen kommer att vara den 18
november 2014. Teckning av nya aktier kan ske under teckningsperioden som
kommer att löpa från och med den 19 november 2014 till och med den 5 december
2014. Handel med teckningsrätter kommer att ske från och med den 19 november
2014 till och med den 3 december 2014. Styrelsen äger rätt att i förekommande
fall förlänga teckningsperioden och perioden för handel med teckningsrätter. 

Tecknings- och garantiåtaganden

Vissa av Oasmias större aktieägare, däribland Alceco International S.A., som
innehar omkring 39,2 procent av aktiekapitalet och rösterna i Bolaget, och
Nexttobe AB, som innehar omkring 20,0 procent av aktiekapitalet och rösterna,
har åtagit sig att teckna sina respektive pro rata-andelar av
Företrädesemissionen, vilket motsvarar totalt cirka 109 miljoner SEK eller 62,0
procent av den totala emissionslikviden. 

Vissa av Bolagets större aktieägare, däribland Alceco International S.A., har
även åtagit sig att teckna och betala eventuell resterande del av
Företrädesemissionen som inte täcks av åtaganden enligt ovan och som inte
tecknas genom teckning med eller utan företrädesrätt därutöver. 

Enligt ovan beskrivna avtal täcks således hela nyemissionen av tecknings- och
garantiåtaganden. 

Preliminär tidsplan för Företrädesemissionen

14 november 2014                     Sista dag för handel i aktien med
företrädesrätt att delta i Företrädesemissionen 

17 november 2014                     Första dag för handel i aktien utan
företrädesrätt att delta i Företrädesemissionen 

17 november 2014                     Beräknad dag för offentliggörande av
prospektet 

18 november 2014                     Avstämningsdag för att delta i
Företrädesemissionen, dvs aktieägare som denna dag är registrerade i Oasmias
aktiebok kommer att erhålla teckningsrätter för deltagande i
Företrädesemissionen 

19 november –                           Teckningsperiod
5 december 2014

19 november –                           Handel med teckningsrätter
3 december 2014

19 november –                           Handel med betalade tecknade aktier
(BTA) 
15 december

8 december 2014                       Offentliggörande av preliminärt utfall i
Företrädesemissionen 

10 december 2014                     Offentliggörande av slutgiltigt utfall i
Företrädesemissionen 

17 december 2014                     Första dag för handel med de nya aktierna

Finansiella och legala rådgivare

Carnegie Investment Bank AB (publ) är finansiell rådgivare och Gernandt &
Danielsson Advokatbyrå KB är legal rådgivare till Oasmia. 

Om Oasmia
Oasmia utvecklar en ny generation läkemedel inom human och veterinär onkologi.
Produktutvecklingen syftar till att framställa nya formuleringar av
väletablerade cytostatika som i jämförelse med befintliga alternativ har
förbättrade egenskaper, lägre biverkningsprofil och bredare användningsområden.
Produktutvecklingen bygger på egen forskning inom nanoteknik och egna patent.
Oasmias aktier, ISIN SE0000722365, är noterade på NASDAQ Stockholm (OASM) och
på Frankfurt Stock Exchange (OMAX). 

VIKTIG INFORMATION

Utgivning, publicering eller distribution av detta pressmeddelande i vissa
jurisdiktioner kan vara föremål för restriktioner. Mottagaren av detta
pressmeddelande ansvarar för att använda detta pressmeddelande och
informationen häri i enlighet med tillämpliga regler i respektive jurisdiktion.
Detta pressmeddelande utgör inte ett erbjudande om, eller inbjudan till, att
förvärva eller teckna några värdepapper i Oasmia Pharmaceutical AB (publ) i
någon jurisdiktion, varken från Oasmia Pharmaceutical AB (publ), Carnegie
Investment Bank AB (publ) eller någon annan. 

Oasmia är skyldigt att offentliggöra informationen i detta pressmeddelande
enligt lagen om värdepappersmarknaden och/eller lagen om handel med finansiella
instrument. Informationen lämnades för offentliggörande den 11 november 2014,
kl. 08.25. 

Detta pressmeddelande varken utgör, eller utgör en del av, ett erbjudande eller
en uppmaning om att köpa eller teckna värdepapper i USA. Värdepapper omnämnda
häri får inte erbjudas eller säljas i USA utan registrering eller ett undantag
från registrering i enlighet med U.S. Securities Act från 1933 i dess aktuella
lydelse. Oasmia avser inte att registrera någon del av erbjudandet av
värdepapper i USA eller genomföra ett erbjudande av värdepapper till
allmänheten i USA. Kopior av detta offentliggörande distribueras eller skickas
inte och får inte distribueras eller skickas till Australien, Hongkong, Japan,
Kanada, Nya Zeeland, Singapore Sydafrika eller USA eller i någon annan
jurisdiktion där distributionen av detta pressmeddelande skulle vara olaglig. 

Detta dokument har inte blivit godkänt av någon regulatorisk myndighet. Detta
dokument är en annons och inte ett prospekt och investerare skall inte teckna
eller köpa värdepapper som avses i detta dokument förutom på grundval av den
information som finns i det prospekt som kommer att offentliggöras av Oasmia på
dess hemsida med anledning av Företrädesemissionen. 

Oasmia har inte beslutat om att erbjuda aktier eller rätter till allmänheten i
någon medlemsstat inom det Europeiska Ekonomiska Samarbetsområdet, med undantag
för Sverige och annan jurisdiktion dit erbjudandet av aktier eller rätter har
blivit passporterat eller där annat undantag är tillämpligt. Inom sådana
medlemsstater inom det Europeiska Ekonomiska Samarbetsområdet, förutom Sverige
(och andra jurisdiktioner dit erbjudandet av aktier eller rätter har blivit
passporterat), som har implementerat prospektdirektivet (en ”Relevant
Medlemsstat”) har ingen åtgärd per detta datum vidtagits för att rikta ett
erbjudande av aktier eller rätter till allmänheten som kräver att ett prospekt
publiceras i någon Relevant Medlemsstat. Som en konsekvens härav, får aktierna
eller rätterna endast erbjudas i Relevant Medlemsstat: 

(a) till juridiska personer som är behöriga eller har tillstånd att bedriva
verksamhet inom den finansiella marknaden eller, om de inte har sådan
behörighet eller sådant tillstånd, vars verksamhetsföremål är att uteslutande
investera i värdepapper; 

(b) till juridisk person som uppfyller två eller fler av följande kriterier:
(1) balansomslutning som motsvarar minst 20 miljoner euro, (2) nettoomsättning
enligt resultaträkningen som motsvarar minst 40 miljoner euro och (3) eget
kapital enligt balansräkningen som motsvarar minst 2 miljoner euro; eller 

(c) i något annat hänseende som inte kräver att Oasmia publicerar ett prospekt
i enlighet med Artikel 3(2) i prospektdirektivet. 

Vid tillämpning härav skall uttrycket ”ett erbjudande av aktier eller rätter
till allmänheten” i någon Relevant Medlemsstat innebära kommunikation, i någon
form, av tillräcklig information om villkoren för erbjudandet och de aktier
eller rätter som erbjuds för att en investerare skall kunna besluta om att köpa
värdepapper, såsom detta kan variera i sådan Relevant Medlemsstat till följd av
implementeringen av prospektdirektivet i sådan medlemsstat och med uttrycket
”prospektdirektivet” menas Direktiv 2003/71/EG i dess ändrade lydelse
inkluderande samtliga implementeringsåtgärder i respektive Relevant
Medlemsstat. 

Carnegie företräder Oasmia och ingen annan i samband med Företrädesemissionen
och kommer inte att vara ansvarig gentemot någon annan än Oasmia för
tillhandahållandet av skydd som erbjudits till dess klienter eller för
tillhandahållandet av rådgivning i samband med Företrädesemissionen. 

Carnegie åtar sig inget som helst ansvar och lämnar ingen utfästelse eller
garanti, varken uttryckligen eller implicit, avseende innehållet i detta
pressmeddelande, inklusive dess riktighet, dess fullständighet eller
verifiering eller för något annat uttalande som gjorts eller avses att göras av
Carnegie, eller å dess vägnar, i samband med Oasmia eller Företrädesemissionen,
och inget i detta pressmeddelande är, eller skall förlitas på som, ett löfte
eller en utfästelse i detta avseende, oavsett vad avser det förflutna eller
framtiden. I enlighet härmed frånsäger sig Carnegie i den fullaste mån det är
tillåtet enligt lag allt ansvar oavsett om det hänför sig till skadestånd,
avtal eller annorledes som det annars skulle ha vad avser detta pressmeddelande
eller något sådant uttalande. 

Detta pressmeddelande innehåller framåtblickande uttalanden, vilket är
uttalanden som avser framtida händelser. I detta sammanhang avser
framåtblickande uttalanden ofta Oasmia förväntade framtida affärsmässiga och
finansiella utveckling och innehåller ofta ord som ”förväntas”, ”förutser”,
”har för avsikt”, ”planerar”, ”tror”, ”försöker” eller ”ska”. Framåtblickande
uttalanden rör per definition förhållanden som i varierande mån är osäkra och
som kan påverkas av många faktorer, inklusive förhållandena på finansmarknader,
priser på råvaror och värdet på finansiella tillgångar; effekter av normgivning
samt lagstiftnings-, utrednings- och rättsliga åtgärder; strategiska åtgärder;
samt ett flertal andra frågor på nationell, regional och global nivå, inklusive
frågor av politisk, ekonomisk, affärsmässig och konkurrenskaraktär. Dessa
faktorer kan få Oasmias faktiska framtida resultat att väsentligen avvika från
vad som uttrycks i de framåtblickande uttalandena. Oasmia utfäster sig inte att
uppdatera sina framåtblickande uttalanden. 

Du uppmanas att läsa detta pressmeddelande och prospektet och den information
som har inarbetats genom hänvisning däri när detta gjorts tillgängligt, i dess
helhet för en vidare diskussion av de faktorer som kan påverka Oasmias framtida
prestation och de branscher inom vilka bolaget är verksamt. I ljuset av dessa
risker, osäkerheter och antaganden, är det möjligt att de händelser som
beskrivs i de framåtriktade uttalandena inte inträffar. 

[1] Den teoretiska aktiekursen efter avskiljande av teckningsrätter baserat på
Oasmias akties stängningskurs den 10 november 2014, om 18,30 SEK, uppgår till
18,27 SEK. 

[2] Bl.a. att Bolagets resterande krediter som förfaller vid årsskiftet
2014/2015 förlängs. 






         Anders Lundin, CFO
         Mobil: 0702 09 63 00
         E-post: anders.lundin@oasmia.com