Avtalens villkor

• Försäljning av Bolagets innehav i Lucky Kat till 4+ventures AB för en köpeskilling om 1,45 MSEK. Fragbite Group ägde före försäljningen 990 587 utav 1 055 500 aktier (93,85 procent) i Lucky Kat, varav samtliga är sålda per dagens datum vilket också utgör tillträdesdag.
• Försäljning av Bolagets innehav i Wagmi till Swiss Peak Ventures GmbH för en köpeskilling om 0,49 MSEK. Fragbite Group ägde före försäljningen 1 877 utav 2 000 aktier (93,85 procent) i Wagmi, varav samtliga är sålda per dagens datum vilket också utgör tillträdesdag.
• Betalning av köpeskillingarna sker genom revers. Bolaget ställer ut lån till köparna med en fast månadsränta om 1 procent och som förfaller om 24 månader. Lånen har fyra stipulerade amorteringstillfällen men kan när som helst under löptiden återbetalas i sin helhet.
• Försäljning av bolagets innehav i Lucky Kat inbegriper alla Lucky Kats tillgångar, inklusive portföljen med sk. hypercasual-spel. Under de kommande 30 månaderna har bolaget rätt till kvartalsvis intäktsdelning från hypercasual-spelen; 40 procent av bruttoomsättningen från befintliga spel samt 20 procent av bruttoomsättningen från framtida web3-versioner av desamma.
• Försäljning av bolagets innehav i Wagmi inbegriper alla Wagmis tillgångar, inklusive licensen “Virtual Asset Service Provider” och ansvar för $KOBAN-token gentemot alla nuvarande och framtida ägare, samt ägarskap av alla utgivna tokens vilka ingår i ekosystemets sk. treasury och inte därmed ägs av tredje part.
• Bolaget äger idag 125 000 000 $KOBAN-tokens. Swiss Peak Ventures GmbH har en option att köpa dessa tokens inom 6 månader från tillträdesdatum. Om ett sådant köp genomförs har Bolaget rätt till 3 procent intäktsandel från samtliga bruttointäkter som genereras från sk. node sales relaterade till Takibi-protokollet under 24 månader från tillträdesdatum.
• Både Lucky Kat och Wagmi säljs på skuldfri basis.
• I och med de två avtal som undertecknats idag upphävs alla tidigare avtal mellan de inblandade parterna.

Påverkan på Bolaget

• Det bokförda värdet på de sålda aktierna i Lucky Kat har skrivits ned med 47,1 MSEK till 0. Nedskrivningen påverkar moderbolagets men inte koncernens balansräkning och resultaträkning.
• Bokfört värde på de sålda aktierna i Wagmi var 0,02. Försäljningen har en positiv påverkan om 0,47 MSEK på balansräkning och resultaträkning för Fragbite Groups helägda dotterbolag Funrock Development AB, som innehade aktierna i Wagmi. Försäljningen har ingen påverkan på moderbolagets eller koncernens balansräkning och resultaträkning.
• Full nedskrivning av goodwill från försäljningen av Lucky Kat-aktierna kommer att påverka koncernens balansräkning och resultaträkning med 43,0 MSEK under andra kvartalet 2025.
• Som resultat av försäljningen har Fragbite Group inte längre någon operativ verksamhet inom affärsområde Web3, något som kommer utvärderas som del av den initierade strategiska översynen.
• Försäljningen av Lucky Kat och Wagmi har en påverkan på Bolagets kassaflöde med cirka 1,1 MSEK i reducerade kostnader per månad, baserat på de senaste 6 månaderna. En fullständig analys av den finansiella effekten av försäljningen, inklusive utfallet av KOBAN-lanseringen, kommer att genomföras inför nästa delårsrapport.

Bakgrund och motiv för avyttring
Lucky Kat förvärvades av Fragbite Group 2021, efter ett par framgångsrika år inom spelutveckling och med en nyligen inledd expansion till web3. Wagmi grundades av Fragbite Group 2022 och beviljades en licens som Virtual Asset Service Provider. Affärsområde Web3, som bestått av Lucky Kat och Wagmi, var lönsamt under 2022 och 2023, men har sedan början av 2024 inte varit självförsörjande. Under 2024 har uteblivna intäkter till affärsområdet haft en tilltagande negativ effekt på koncernens kassaflöde och de övriga affärsområdena. Det har varit Fragbite Groups målsättning att värna om Lucky Kats anställda och samtidigt skapa möjligheter för web3-produkterna att fullt ut lanseras, mogna och nå kommersiell framgång. Det negativa kassaflödet fortsatte dock in i 2025. Bolaget har fortsatt tilltro till att de spel och tillgångar som skapats av Lucky Kat och Wagmi under de senaste åren har stor potential, men verksamheten kan inte längre upprätthållas finansiellt av de andra dotterbolagen i koncernen. Det är Fragbite Groups förhoppning att avyttringen kommer att ge medarbetarna, produkterna och communityt en ny chans att utvecklas, denna gång i en dedikerad web3-miljö.

En fullständig analys av försäljningen kommer att genomföras och kommuniceras i nästa delårsrapport.

Strategisk översyn
Styrelsen har idag fattat beslut om att omedelbart inleda en full strategisk översyn av hela Bolaget med följande huvudmål:

• Utarbeta och fastslå en ny strategisk plattform
• Synliggöra och kommunicera värdet på bolagets tillgångar
• Förbättra kapitalstrukturen genom avyttring av tillgångar till fördel för andra former av kapitaltillskott