ANDRA HALVÅRET 2022 I SAMMANDRAG FÖR KONCERNEN

Nettoomsättning 15 648 (17 286) TSEK
Rörelseresultat EBIT -4 455 (2 982) TSEK
Resultat före skatt -7 107 (7 872) TSEK
Resultat per aktie före utspädning -0,13/-*
Resultat per aktie efter utspädning -0,12/-*
*Resultat per aktie redovisas inte i jämförelsetalen med hänsyn till ny koncern.

HELÅRET 2022 I SAMMANDRAG FÖR KONCERNEN

Nettoomsättning 27 955 (24 491) TSEK
Rörelseresultat EBIT -19 161 (-1 122) TSEK
Resultat före skatt -22 875 (4 001) TSEK
Kassaflöde från löpande verksamhet -2 516 (-9 897) TSEK
Resultat per aktie före utspädning -0,40/-*
Resultat per aktie efter utspädning -0,39/-*
*Resultat per aktie redovisas inte i jämförelsetalen med hänsyn till ny koncern.

SAMMANFATTNING AV VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER HELÅRET SAMT ANDRA HALVÅRET 2022

Samtliga väsentliga händelser som beskrivs är relevanta för Reato Groups verksamhet från och med det omvända förvärvet 29e april 2022.

Den 29 april 2022 beslutade stämman att öka bolagets aktiekapital med högst 3 193 538,04 SEK genom nyemission av högst 45 621 972 aktier för ett belopp om 91 243 944 SEK. Rätt att teckna nya aktier tillkom säljarna av aktier i First Hotels International AS, org.nr 914 505 356 ("First Hotels") pro rata i förhållande till deras aktieinnehav i First Hotels. Betalning för tecknade aktier skedde genom överlåtelse av aktier i First Hotels till Bolaget såsom apportegendom. Ingen kontant köpeskilling utgick. Vid samma stämma beslutade stämman att öka bolagets aktiekapital med högst 75 670 SEK genom en riktad nyemission av högst 1 081 000 aktier för ett belopp om 2 162 000 SEK. Betalning skedde genom kvittning mot fordran och teckningsberättigad är Partner Fondkommission AB. Antal aktier i bolaget uppgick efter beslutade emissioner till 57 552 465. Därtill tillkom det 1 350 000 aktier som kan tillkomma efter konvertering fr.o.m. 15 juni 2022 till 30 juni 2023. Av dessa har 480 999 aktier konverterats per den 30 september 2022, vilket motsvarar en aktiekapitalökning med 33 699,93 SEK.

Effekten av apportemission av 45 621 972 aktier med ett kvotvärde om 0,07 SEK var att aktiekapitalet höjdes med 3 193 538 SEK. First Hotels aktiekapital eliminerades mot övrigt eget kapital i koncernens balansräkning samt goodwill om 10 188 KSEK skrevs av och redovisades som övriga externa kostnader i koncernens resultaträkning.

Apportförvärvet med First Hotels International AS den 29 april 2022 var ett omvänt förvärv vilket gjorde First Hotels International AS det redovisningsmässiga moderbolaget.

Reato Group AB (publ) emitterade den 30 juni 2022 aktier till ett värde av cirka 1 500 000 kronor (vederlagsaktier), motsvarande 413 351 aktier till en teckningskurs om 3,63 SEK per aktie, till säljaren av Your Hotel Worldwide (YHW) AB. Teckningskursen hade en premie om 1,69 procent mot stängningskursen för Reato-aktien den 22 juni 2022 och var ett resultat av förhandlingar mellan parterna. Vederlagsaktierna representerade 0,713 procent av det totala antalet aktier och röster i Reato Group vid full utspädning. Genom emission av vederlagsaktierna ökade antalet aktier och röster i Bolaget med 413 351 och aktiekapitalet med 28 934,57 kronor.

KOMMENTAR AV THOMAS GILLESPIE, VERKSTÄLLANDE DIREKTÖR

Reato Group AB

Under vårt första år som börsnoterat bolag har Reato Group särskilt fokuserat på vidareutveckling av dotterbolaget First Hotels samt etablering av nya affärsområden inom koncernen relaterade till fastighetsinvesteringar och fastighetsteknik. På grund av betydande inflation och stigande räntor i Skandinavien valde vi att lägga investeringsplanerna för fastigheter under 2022 på is. Detta har visat sig vara rätt beslut, då utbudet av ekonomiskt intressanta projekt är betydligt bättre nu än 2022.

First Hotels fortsätter den positiva utvecklingen

Det är med tillfredsställelse vi kan bekräfta att koncernens verksamhet på First Hotels fortsätter den positiva utveckling vi såg under första halvåret. Den starka efterfrågan från första halvåret stärktes ytterligare under andra halvåret. Det har också skett en ökning av rumspriserna under andra halvåret som förutom större efterfrågan på hela hotellmarknaden också kan hänföras till inflation.

Turismen i Skandinavien präglas dock fortfarande av osäkerhet, och besökare från Asien och USA bidrar mindre till besökssiffrorna än tidigare. Detta återspeglas i det faktum att vistelser bokas och betalas i förskott närmare ankomsttiden än tidigare.

KPI och utveckling inom OCC, ADR och RevPAR

Under 2022 har First Hotels upplevt en betydande återhämtning jämfört med 2021, med en beläggningsgrad (OCC) som ökat från 46% till 61%. Dessutom har genomsnittliga dagliga rumsintäkter (ADR) ökat med 29% jämfört med 2021.

Denna förbättring är även märkbar när man jämför med 2019, året innan pandemin, då beläggningsgraden låg på 59% för året.

Intäkter per tillgängligt rum (RevPAR) för 2022 visar en betydande tillväxt på 67% jämfört med 2021. Denna ökning beror på både högre beläggningsgrad och ökade rumsintäkter, vilket tyder på att både efterfrågan och betalningsviljan hos kunderna har förbättrats.

Sammanfattningsvis har First Hotels under 2022 haft en stark återhämtning jämfört med 2021, främst tack vare en kombination av ökad beläggningsgrad och en betydande procentuell ökning av rumsintäkter, vilket har resulterat i en kraftig ökning av RevPAR.

Vi ser också en liknande positiv utveckling i de genomsnittliga rumspriserna (ADR), där genomsnittspriserna för rum är högre 2022 än de senaste 3 åren.

Hotellbranschens mätparameter för genomsnittlig omsättning per tillgängligt rum (RevPAR) visar en liknande positiv utveckling, där RevPAR är högre 2022 än vad som varit fallet de senaste 3 åren.

Nya produkter och tjänster

För att stärka kedjans potential för organisk tillväxt introducerade vi nya produkter och tjänster mot slutet av 2022, till exempel First Partner Collection, som har tagits emot väl och resulterat i flera nya anslutna hotell.

First Partner Collection, ett erbjudande som innefattar ett begränsat utbud av tjänster jämfört med fullständig franchisetillhörighet, har mottagits mycket väl. Fram till den 31/12 hade detta initiativ lett till att 7 nya hotell anslutit sig, vilket motsvarar en ökning med 26% i antalet hotell och cirka 19% i antalet tillgängliga rum. Tack vare de ekonomiska incitament som modellen erbjuder, kommer den sannolikt även bidra till ytterligare tillväxt bland hotell med full franchiseanslutning.

Händelser efter periodens utgång

Under första kvartalet 2023 etablerade vi ett callcenter för kedjans anslutna hotell. Detta hjälper till att lösgöra hotellen från bokningsförfrågningar, stärka First Hotels andel av kanalmixen, öka vår intäktsbas samt förbättra serviceutbudet för kedjans anslutna hotell. Erbjudandet via denna kanal kommer att utökas ytterligare under 2023.

Vi upplever att First Partner Collection popularitet ökar och förväntar oss en betydande tillväxt inom detta fokusområde under de kommande 3 åren. Vår närvaro i alla länder i Skandinavien har stärkts avsevärt under de senaste 6 månaderna, och vi ser fram emot att presentera ytterligare anslutna hotell under 2023.

Vi ser med optimism på 2023 och förväntar oss en fortsatt positiv prisutveckling och stabil beläggningsgrad även under första halvåret. Reato-koncernen kommer att fortsätta fokusera på att stärka vår position i Skandinavien och utöka vårt fokus på affärsområden inom fastighetsinvesteringar och " fastighetsteknik".

Avslutningsvis vill jag rikta ett stort tack till alla medarbetare för deras insatser under året samt våra gäster för deras förtroende.

Thomas Gillespie

VD & Koncernchef

Delårsrapporten har inte varit föremål för revisorns granskning.

Denna information är sådan information som Reato Group är skyldigt att offentliggöra enligt EU: s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersons försorg, för offentliggörande den 2023-03-31 08:30 CEST.

Reato Group finansiella rapporter finns tillgängliga på Reato Group hemsida, https://reatogroup.com/investor-relations/financial-reports.html