Reato Group har som tidigare offentliggjorts den 12 juni 2023 ingått ett villkorat avtal om förvärv av fastigheterna (indirekt via köp av 100% av aktierna i det fastighetsägande bolaget Företagsplanering i Malmö AB), samt driftbolaget Hotel Planetstaden AB, från Planetstaden Holding AB. Förvärvet genomförs genom förvärv av samtliga aktier i bolaget Företagsplanering i Malmö AB och tillträde är villkorat av bl.a. Reatos styrelses beslut om att genomföra transaktionen.

Finansiering om totalt ca MSEK 286 har nu säkerställts enligt följande.

Riktad nyemission av units

Styrelsen i Reato Group AB (publ) har med stöd av bemyndigande från årsstämman den 21 juni 2023 fattat beslut om en nyemission riktad till Eie Utvikling AS, Pål Mørch, Daimyo AS, Middelborg Invest AS, Kamada Invest AS och Realnor Holding AS om totalt högst SEK 15 499 998,80. Bolaget ger genom emissionen ut högst 3 522 727 units vardera bestående av två aktier i bolaget samt tre teckningsoptioner av serie 2023/2026. Teckningskurs per unit har fastställts till SEK 4,40, en teckningsoption av serie 2023/2026 ger optionsinnehavaren rätt att teckna en ny aktie i bolaget till en teckningskurs om SEK 2,80. Teckningsoptionerna får utnyttjas för teckning av aktier under perioden från och med den 30 juli 2023 till och med den 30 juni 2026. Nyemissionen medför vid full teckning av units samt fullt utnyttjande av teckningsoptionerna en ökning av bolagets aktiekapital med SEK 1 232 963,41495, varav SEK 493 185,36598 av ökningen avser aktier som utgör en del av units och SEK 739 778,04897 avser teckningsoptionerna. Vid full teckning i unitemissionen och fullt utnyttjande av teckningsoptionerna av serie 2023/2026 kommer antalet aktier i bolaget att öka med 17 613 635, varav ökningen avser 7 045 454 aktier som utgör en del av units och 10 568 181 aktier som tillkommer genom fullt utnyttjande av teckningsoptionerna.

Skälen till avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt är följande. Bolagets styrelse har gjort en samlad bedömning och noga övervägt möjligheten att genom en företrädesemission ta in erforderligt eget kapital, men anser att det bland annat skulle innebära en risk att bolaget inte kan tillgodose sitt kapitalbehov och samtidigt upprätthålla en optimal kapitalstruktur. Före genomförandet av den riktade emissionen, har styrelsen dragit slutsatsen att en företrädesemission skulle medföra betydligt längre genomförandetid och därmed ökad marknadsriskexponering jämfört med en riktad emission men även risk för att inte kunna möta de tidsfrister som varit nödvändiga att förhålla sig till för att kunna genomföra förvärvet av Hotel Planetstaden. Med tanke på den volatilitet på marknaden som har konstaterats under 2022 och 2023, samt som fortfarande föreligger, har styrelsen bedömt att en företrädesemission också skulle kräva betydande garantiåtaganden från ett garantikonsortium, vilket skulle medföra merkostnader och/eller ytterligare utspädning beroende på vilken typ av vederlag som betalas ut för sådana garantiåtaganden. Vidare anser styrelsen att ett ytterligare skäl till avvikelsen från aktieägarnas företrädesrätt är att kunna säkerställa en stark balansräkning och en balanserad generell risknivå i den rådande marknadssituationen. Med beaktande av ovanstående har styrelsen gjort bedömningen att den riktade emissionen med avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt är det mest fördelaktiga alternativet för bolaget och i bolagets aktieägares bästa intresse. Teckningskursen per unit är SEK 4,40, motsvarande en teckningskurs om SEK 2,20 per aktie. Teckningsoptionerna emitteras vederlagsfritt. Stängningskursen för bolagets aktie den 19 juli 2023 var SEK 1,925 per aktie. Mot bakgrund av sina kontakter med externa investerare och sin stora erfarenhet av att anskaffa kapital bedömer styrelsen att teckningskursen i emissionen överstiger den teckningskurs bolaget skulle ha kunnat erhålla om teckningskursen skulle ha fastställts genom exempelvis ett accelererat bookbuilding-förfarande som samlar institutionella investerare.

Genom nyemissionen kommer antalet aktier och röster i bolaget att öka med 7 045 454, från 59 457 440 till 66 502 894, motsvarande en utspädningseffekt om cirka 10,59 procent. Aktiekapitalet kommer att öka med SEK 493 185,36598, från SEK 4 162 051,06251 till SEK 4 655 236,42849. Vid fullt utnyttjande av emitterade teckningsoptioner kommer antalet aktier och röster att öka med ytterligare 10 568 181, till totalt 77 071 075, motsvarande en ytterligare utspädningseffekt om cirka 13,71 procent. Aktiekapitalet kommer då att öka till SEK 5 395 014,47746.

Upptagande av lån med konverteringsrätt

Reato Group AB (publ) har vidare fattat beslut om att ingå ett säkerställt lånefacilitetsavtal om ca MSEK 26,1 med ett konsortium bestående av elva långivare. Lånefaciliteten löper med en årlig ränta om 15 procent. Lånet förfaller till betalning den 30 juni 2026. Långivare kan påkalla konvertering av lämnade lån till en kurs om SEK 2,80 per aktie. Konvertering kan påkallas den sista handelsdagen i varje kalendermånad med start den 31 augusti 2023.

Utgivande av obligationslån

Bolagets dotterbolag, som bildats specifikt för förvärvet av hotellfastigheterna och driftsbolaget, har ingått ett avtal med Nordic Trustee AS om utgivning av en obligation om totalt MNOK 23. Likviden kommer att användas för att finansiera förvärvet av aktierna i Företagsplanering i Malmö AB. Obligationslånet är garanterat av Reato Group AB (publ) och löper med en årlig ränta om 13,5 procent. Lånet förfaller till betalning den 21 juli 2025. Obligationen kommer inte att noteras.

Övertagande av befintliga lån

Reato Group AB (publ) har avslutningsvis överenskommit med Företagsplanering i Malmö AB:s långivande bank om att nämnda bolags lånefinansiering hos banken uppgående till SEK 221 000 000 ska kvarstå efter ägarförändringen. Reato Group AB (publ) har åtagit sig att gå i borgen såsom för egen skuld för låntagarens förpliktelser gentemot långivande bank.

Uttalande från VD - Förvärv av Hotel Planetstaden
- Jag är glad att på Reato Group AB:s vägnar meddela att vi har lyckats slutföra finansieringen av förvärvet av Hotel Planetstaden i Lund, med tillträde i slutet av juli. Detta markerar vår första fastighetsinvestering inom hotellsektorn.
Reato Group AB, genom sitt dotterbolag First Hotels, är franchisegivare och tjänsteleverantör till hotell under varumärket First Hotels. Genom detta förvärv tar vi nu också steget in i direkt drift av hotell. Detta ger oss större kontroll över kvaliteten och gästupplevelsen samt öppnar upp för ytterligare tillväxtmöjligheter inom hotellsektorn.

Hotel Planetstaden är ett modernt hotell med 196 rum, engagerad och professionell personal samt enastående faciliteter. Bland dessa faciliteter finns ett spa som ger gästerna en avkopplande upplevelse och ett brett utbud av tjänster. Dessutom erbjuder hotellet en foodcourt med olika erbjudanden och sortiment. Hotel Planetstaden har också omfattande och moderna konferensfaciliteter för både affärsmöten och evenemang.

Hotel Planetstaden kommer att byta namn till First Hotel Lund och bli det första hotellet som, förutom att vara en del av First Hotels franchisen, också drivs av First Hotels.

Lund är ett av de mer spännande tillväxtområdena i regionen, och med sitt pulserande forsknings- och näringsliv, utmärkta akademiska institutioner och rika kulturliv lockar staden besökare från hela världen. Vår investering i Hotel Planetstaden är därför strategiskt betydelsefull, och vi ser fram emot att bidra till stadens fortsatta utveckling som en attraktiv destination.

Detta förvärv markerar ett viktigt strategiskt beslut för Reato Group, eftersom vi nu också tar steget in i hotellverksamheten som ägare och operatör, förutom att vara franchisegivare för First Hotels.

Vi ser fram emot att bli en del av Lunds kommun och samarbeta nära med lokala intressenter för att stärka stadens turism, näringsliv och ekonomi. Reato Group ser fram emot att fortsätta utvecklingen av Hotel Planetstaden till First Hotel Lund och etablera hotellet som en attraktiv destination och skapa minnesvärda upplevelser för våra gäster, kommenterar Thomas Gillespie, VD för Reato Group AB.