EJ FÖR OFFENTLIGGÖRANDE, PUBLICERING ELLER DISTRIBUERING, VARE SIG DIREKT ELLER INDIREKT, I ELLER TILL USA, AUSTRALIEN, HONGKONG, JAPAN, KANADA, SCHWEIZ, SINGAPORE, SYDAFRIKA ELLER I NÅGON ANNAN JURISDIKTION DÄR SÅDAN ÅTGÄRD HELT ELLER DELVIS ÄR FÖREMÅL FÖR LEGALA RESTRIKTIONER.

Erbjudandet i korthet

• Erbjudandet innefattar en nyemission om 24 MSEK före emissionskostnader.
• Teckningskursen i Erbjudandet är 40 SEK per aktie, motsvarande en pre-money värdering på Bolaget om 45,8 MSEK.
• Totalt kan 600 000 aktier komma att emitteras i samband med Erbjudandet.
• Anmälningsperioden för Erbjudandet löper från den 28 november till och med den 7 december 2016, och planerad första dag för handel är den 22 december 2016.
• Teckningsåtaganden motsvarande 50 procent av Erbjudandet har erhållits från befintliga aktieägare samt av externa investerare.
• SeaTwirl har, den 6 november, ansökt om notering på Nasdaq First North.

Bakgrund och motiv för Erbjudandet
SeaTwirls teknik representerar en ny generation av havsbaserade vindkraftverk. Bolaget skiljer sig ifrån de flesta andra vindkraftverksutvecklare genom att vindkraftverket flyter och att turbinen är vertikalaxlad. Fördelen med att använda en vertikalaxlad turbin är att det medför en enkel och robust konstruktion där flera av de komplexa delar som är nödvändiga i traditionella horisontalaxlade vindkraftverk inte behövs. Ambitionen är att produktens enkelhet och Bolagets kompetens kring SeaTwirls teknik skall leda till att SeaTwirl blir en lönsam branschledare inom flytande vindkraftverk och till en mer hållbar energiproduktion.

SeaTwirl sjösatte och installerade Test Lab Lysekil, SeaTwirl S1 under 2015, en prototyp på 30kW installerad turbineffekt, i havet utanför Lysekil, vilket är ett av få projekt i världen som lyckats ta fram en flytande prototyp som är ansluten till elnätet. SeaTwirl S1 är ett testlabb och inte en produktionsenhet, vilket innebär att den inte är optimerad för elproduktion utan en prototyp för test och utveckling. SeaTwirl S1 har klarat alla årstider väldigt väl även under kraftiga stormar med orkanbyar. Bolaget står nu i begrepp att utveckla en fullskalig enhet, SeaTwirl S2, med 1MW installerad turbineffekt vilken planeras vara färdigställd senast år 2020.

För att finansiera de kommande 18 månadernas utveckling av SeaTwirl S2 har styrelsen beslutat att genomföra en nyemission av aktier i samband med Bolagets notering på Nasdaq First North.

Anskaffat kapital avser SeaTwirl att använda för:

• Beräkningar, simuleringar och konstruktion av hela vindkraftverket SeaTwirl S2.
• Ta fram testplats samt alla nödvändiga tillstånd.
• Utveckla en metodik kring sjösättning av vindkraftverk.
• Färdigställa ansökningar till statliga myndigheter och EU.

Det totala ackumulerade kapitalbehovet fram till att SeaTwirl S2 är utvecklad och sjösatt beräknas uppgå till cirka 70 MSEK. Därmed kommer Bolaget behöva ytterligare kapital. Den största delen av kapitalet kommer att användas för att tillverka och beställa de olika delar som ingår i SeaTwirl S2. Fortsatt finansiering förväntas erhållas genom bidrag, ytterligare kapitalanskaffning samt samarbetspartners.

Gabriel Strängberg, VD SeaTwirl
Det är med glädje som SeaTwirl nu tar nästa steg i sin utveckling genom att skapa nästa generations havsbaserade vindkraftverk och bidra till en mer hållbar energiproduktion. SeaTwirls stora fördelar är att det är en enkel, robust och kostnadseffektiv konstruktion som också leder till lägre service- och underhållskostnader jämfört med andra traditionella vindkraftverk. SeaTwirl kommer kunna leverera en konkurrenskraftig lösning för framtidens hållbara elproduktion vilket gör att vi tror på en positiv framtid för SeaTwirl.

Välkommen att teckna aktier i framtidsbolaget SeaTwirl.

Investeringsmemorandum
Ett investeringsmemorandum i samband med Erbjudandet har idag offentliggjorts och finns tillgängligt på SeaTwirls hemsida, www.seatwirl.com, samt på Mangolds hemsida, www.mangold.se.

Preliminär tidsplan
Anmälningsperiod:   28 november - 7 december 2016
Offentliggörande av utfallet i Erbjudandet:   8 december 2016
Beräknad första dag för handel:   22 december 2016

Rådgivare
Mangold Fondkommission AB är finansiell rådgivare och Northlaw AB är legal rådgivare till Bolaget i samband med nyemissionen och noteringen på Nasdaq First North.

Certified Adviser
Bolaget har ingått avtal med Mangold som kommer att agera Certified Adviser åt Bolaget.

Göteborg den 24 november 2016

För ytterligare information, vänligen kontakta:
Gabriel Strängberg, VD
Telefon: +46 70 480 55 29
E-post: gabriel.strangberg@seatwirl.com

Roger Cederberg, Styrelseordförande
Telefon: +46 73 363 10 75
E-post: roger.cederberg@ventures.gu.se

Följande dokument kan hämtas från beQuoted
SeaTwirl Pressrelease 2016-11-24.pdf
SeaTwirl Memorandum 2016-11-24.pdf
SeaTwirl Emissionsteaser 2016-11-24.pdf