Banklånet syftar till att bland annat refinansiera koncernens befintliga bankfinansiering och säkerställa en fortsatt robust, flexibel och långsiktig finansiering som är anpassad för att matcha koncernens ambitioner avseende organisk och strategisk tillväxt. Banklånet kommer att bestå av ett fast lån om 1000 MSEK i flera valutor och två revolverande låneramar om 1100 MSEK respektive 95 MEUR-med möjlighet att låna i flera olika valutor. Under förutsättning att relevanta långivare godkänner det så finns det en möjlighet att ytterligare öka det lånade beloppet under banklånet med upp till 1500 MSEK (eller motsvarande i andra valutor).

Villkoren för banklånet kommer huvudsakligen att följa Scandi Standards befintliga bankfinansiering och bland annat kräva att Scandi Standard uppnår en räntetäckningsgrad om minst 3,50:1 samt att skuldsättningsgraden inte överstiger maximalt 4,00:1. Från och med det femte året får skuldsättningsgraden inte överstiga 3,00:1. Banklånet innehåller också en option att, efter godkännande från långivarna, öka den tillåtna skuldsättningsgraden under en period om tolv månader efter ett förvärv. Denna option kan utnyttjas två gånger under kreditfaciliteternas löptid.

Till följd av den nya bankfinansieringen kommer Scandi Standard att betala bankkostnader och kostnader för juridiskt biträde om totalt cirka 17 MSEK som kommer att periodiseras över banklånens löptid.

"Vi är mycket glada över det starka stödet från vårt nya banksyndikat. Den nya femåriga finansieringen ger oss den nödvändiga finansiella flexibiliteten för att realisera den organiska potential som fastställts i våra finansiella mål och för att aktivt delta som en konsoliderande aktör på befintliga och nya marknader" säger Jonas Tunestål, VD för Scandi Standard.

Banklånet lämnas av ABN Amro, Bank of Ireland Group plc, DNB och Rabobank. Scandi Standard värdesätter samarbetet med dessa välrenommerade aktörer.

Fredrik Sylwan, Group CFO, +46 70 642 23 04

Henrik Heiberg, Head of M&A, Financing & IR: +47 917 47724

Detta pressmeddelande innehåller insiderinformation som Scandi Standard AB (publ) är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades för offentliggörande av ovanstående kontaktperson den 19/7/2024 kl.1000.

Om Scandi Standard

Scandi Standard är den ledande producenten av kycklingbaserade livsmedelsprodukter i Norden och Irland. Bolaget producerar, marknadsför och säljer förädlade, kylda och frysta produkter under de välkända varumärkena Kronfågel, Danpo, Den Stolte Hane, Manor Farm och Naapurin Maalaiskana. I Norge produceras och säljs även ägg. Vi är tillsammans cirka 3 200 medarbetare med en årlig omsättning på mer än 13 miljarder kronor. För mer information se www.scandistandard.com.